Steve Mollenkopf, direktør for Qualcomm, sagde, at forbindelsen med rivaliserende hollandske chipproducent NXP ikke vil ske som følge af manglende godkendelse i Kina
Aftalen blev ophævet, efter at antitrustmyndighederne i Kina ikke formåede at godkende fusionen efter to års ventetid.
Beslutningen afslutter bindingen, der sigter mod at skabe en diversificeret chipproducent med Qualcomms dominerende position inden for smartphones og NXP's fodfæste på markedet for chips, der driver "tingenes internet" tilsluttede enheder.
Qualcomm sagde, at det ville betale NXP et opbrudsgebyr på 2 milliarder dollar, der kræves i henhold til aftalen, og ville begynde en aktietilbagekøbsplan på 30 milliarder dollar.
Den amerikanske finansminister Steven Mnuchin udtrykte skuffelse over, at aftalen faldt igennem, men undgik spørgsmål om, hvorvidt den var relateret til konflikten med Beijing.
Aftalen "blev godkendt i hvert eneste andet territorium, "Mnuchin fortalte CNBC tv, tilføjer, at "vi leder bare efter, at amerikanske virksomheder bliver behandlet retfærdigt.
"Jeg synes, det er ærgerligt, at det ikke blev godkendt efter en lang toårig proces."
Analytiker Patrick Moorhead fra Moor Insights &Strategy sagde, at fusionsplanen klart var et offer for handelskonflikten mellem USA og Kina.
"Dette var ikke et amerikansk firma, der forsøgte at købe et kinesisk firma, " sagde Moorhead.
"Der var ikke engang nogen protester, som Qualcomm kunne gå ind og ordne. For mig er det krigerisk og vil føre til en eskalering."
Analytikere hos det politiske konsulentfirma Eurasia Group advarede også om forværrede spændinger som følge af aftalens kollaps.
Et forskningsnotat fra gruppen sagde, at Kinas beslutning så ud til at være en "nøgen politisering" af deres antitrust-gennemgang og antyder et sammenbrud i det bilaterale forhold.
"Tiltaget øger risikoen for, at USA vil målrette mod Huawei eller andre kinesiske tech-firmaer gennem udøvende handlinger, når de finder et juridisk grundlag for at gøre det, " sagde forskningsnotatet.
Det californiske firma afsluttede sin indsats, da buddet udløb kl. 23:59 østlig tid (0359 GMT torsdag).
I Beijing, embedsmænd benægtede, at spændinger med Washington påvirkede den foreslåede fusion.
"Problemet med sagen er relateret til anti-monopol retshåndhævelse og har intet at gøre med Kina-USA handelsfriktioner, " fortalte handelsministeriets talsmand Gao Feng til journalister ved en ugentlig pressebriefing torsdag.
Aftalens kollaps kommer med, at USA er indstillet på at hæve tolden på kinesisk import efter præsident Donald Trumps klager over unfair handel.
Rubio-skinner hos ZTE
For nylig indførte USA hårde sanktioner mod det kinesiske teknologifirma ZTE, der kunne have ført til firmaets kollaps, men Trump-administrationen nåede senere frem til en aftale, der hjalp firmaet med at forblive i erhvervslivet.
Den amerikanske senator Marco Rubio kritiserede Kinas tiltag og sagde, at Washington burde gøre gengæld.
Rubio tweetede, at "@CommerceGov gør #Kina en tjeneste og ophæver forbuddet mod #ZTE at købe chips fra Qualcomm. Og hvordan vendte Kina tjenesten tilbage? Ved at blokere Qualcomm-aftalen med NXP på trods af tiggeri og bøn fra @USTreasury &Commerce Dept. Vi burde genindføre ZTE-forbud."
Qualcomm havde forlænget fristen flere gange for bindingen, hvilket ville have givet den dominerende smartphone-chipproducent en bredere vifte af halvlederprodukter.
Det hævede også sit bud - fra $110 til $127 pr. aktie - i februar, til irritation for kollega-chipproducenten Broadcom, som selv for nylig lancerede et fjendtligt bud på Qualcomm blokeret af Det Hvide Hus.
Washington sagde, at købet af Qualcomm af Broadcom - som havde været Singapore-baseret indtil dets nylige udflytning til USA - ville hjælpe kinesiske konkurrenter som Huawei, især på det nye marked for femte generation (5G) trådløst internet, hvor et stærkere Kina kunne udgøre et nationalt sikkerhedsproblem.
Baseret i den hollandske by Eindhoven, NXP er en førende producent af chips til bilindustrien, samt til kontaktløse betalingssystemer.
En tidligere afdeling af den hollandske elektronikgigant Philips, det blev selvstændigt i 2006.
NXP's præsident og administrerende direktør Richard Clemmer sagde:"Selvom det er uheldigt, at halvlederkraftværket, der ville være et resultat af transaktionen med Qualcomm, ikke kunne lukke efter 21 måneders ihærdig indsats fra holdet, vi er sikre på vores fremtid som en uafhængig markedsleder."
© 2018 AFP