Kredit:CC0 Public Domain
Flere private banker tilbyder bæredygtige investeringsmuligheder til velhavende kunder. Hvordan adskiller disse produkter sig fra hinanden? Og lever bankernes rådgivning op til investorernes forventninger? En undersøgelse fra universitetet i Zürich af de 15 førende europæiske private bankers produkter og tjenester viser, at de fleste stadig har plads til forbedringer.
Mindre end 1 procent af den globale befolkning kontrollerer mere end 50 procent af rigdommen. Over hele verden, disse velhavende investorer har en stigende interesse i at investere deres formue bæredygtigt, i overensstemmelse med social ansvarlighed, miljøvenlige og etiske principper. Denne kapitalstrøm kan være en afgørende faktor for at sikre en bæredygtig udvikling. Mange banker er opmærksomme på dette voksende segment af kunder og har udviklet tilsvarende investeringsstrategier. Men hvor nyttige er de enkelte bankers bæredygtige produkter og tjenester egentlig? Og hvor godt er kunderne informeret om disse investeringsmuligheder?
Analyse af mission statements, porteføljer og tjenester
To forskere fra Center for Sustainable Finance and Private Wealth ved Universitetet i Zürich har nu behandlet disse spørgsmål. I deres rapport, Taeun Kwon og Falko Paetzold analyserede de bæredygtige tilbud rettet mod velhavende kunder fra 15 europæiske banker – fra franske BNP Paribas og hollandske Triodos Bank til UBS, Credit Suisse, Zürcher Kantonalbank og Edmond de Rothschild private bank. Deres analyse fokuserede på bankernes mission statements, deres udvalg af tilbud samt tilhørende services.
"Der findes gode bæredygtige investeringstilbud på markedet. forskellen mellem banker er stor, og antallet af udbudte bæredygtige produkter kan være så lavt som fem, eller så højt som 108, " forklarer Taeun Kwon, førsteforfatter af undersøgelsen og leder af private banking-programmet. "Nogle banker er i gang med at integrere bæredygtighed i alle deres investeringsmuligheder, mens andre tilbyder komplementære bæredygtige produkter. Imidlertid, de tilbud, der er virkelig interessante for investorer, og som er strategisk gennemtænkt og har en betydelig positiv effekt, er der stadig få og langt imellem." I undersøgelsen, Globalance Bank fra Schweiz og Triodos Bank fra Holland, som begge har specialiseret sig i bæredygtighed, opnået de bedste karakterer. Andre banker i undersøgelsen, herunder UBS og Credit Suisse, svarer nogenlunde til branchegennemsnittet, med individuelle styrker og svagheder.
Begrænset indflydelse
Imidlertid, bankernes produkter kommer til kort, hvor der kan være størst interesse og indflydelse for investorerne. "Mange banker køber aktier og fonde til deres kunder og håber på, at prisen stiger og integrerer bæredygtighedsaspekter i de relevante produkter. Men meget få engagerer sig aktivt med deres investerede virksomheder og opnår en meningsfuld effekt, siger Falko Paetzold, stifter og administrerende direktør for Center for Bæredygtig Finansiering og Privat Formue. Ifølge undersøgelsen kun halvdelen af bankerne tilbyder stemmetjenester på aktier, hvilket under visse omstændigheder vil sætte investorer i stand til at forme de virksomheder, der investeres i, forretningspolitik med hensyn til bæredygtighed. Selvom dette er muligt for private investorer, der udtrykkeligt ønsker at engagere sig aktivt med virksomheder i spørgsmål om bæredygtighed, denne mulighed er stadig stort set utilgængelig for de fleste produkter, ifølge forfatterne af undersøgelsen.
Relationsledere mangler ofte uddannelse
Især private investorer er ofte interesserede i bæredygtighedsemner, men er nødt til at stole på relationsforvaltere, når det kommer til at investere deres formue. Og her har undersøgelsen identificeret et nøgleproblem:"Vi hører ofte, at velhavende kunder forlader deres bank, fordi deres relationsadministratorer siger, at banken ikke har et bæredygtigt investeringstilbud, selvom vi ved, at banken har sådanne produkter, " siger Taeun Kwon.
Ifølge rapporten, kun én ud af to banker inkluderer bæredygtig investering som en del af deres obligatoriske uddannelse for relationsledere. Og selv hvor bæredygtig investering er omfattet af uddannelsen, det er begrænset til to til fire timer. "Relationsledere har brug for mere træning for at føle sig trygge ved at føre en professionel samtale om emnet, " slutter Kwon. Relationsledere har også brug for mere organisatorisk støtte fra deres bank. Når det kommer til tjenester, Især Lombard Odier og Pictet opnåede gode resultater, sammen med de to specialiserede banker. Imidlertid, alle de banker, der deltager i undersøgelsen, er klar over, at de skal træne deres relationsansvarlige bedre i deres bæredygtige produkttilbud.
Rapporten "Sustainable Investing Capabilities of Private Banks" fra Center for Sustainable Finance and Private Wealth (CSP) ved University of Zurich tilbyder vejledning til både private investorer og private banker, der er interesseret i bæredygtig investering. Det omfatter førende private banker som UBS og Credit Suisse og giver et repræsentativt overblik over det bæredygtige investeringstilbud i private banking i Europa. De enkelte bankprofiler er af særlig interesse for private investorer, der ønsker at gennemgå deres egne banker eller andre potentielle banker. For private banker, rapporten giver et overblik over deres egne og andre spilleres evner, og casestudier af god praksis.